Pembelian saham chip Warren Buffett adalah contoh klasik mengapa Anda ingin menjadi ‘rakus hanya ketika orang lain takut’

Berita23 Dilihat


Ini merupakan tahun yang cukup baik bagi Berkshire Hathaway dan CEO Warren Buffett. Konglomerat tersebut baru saja mengungkapkan investasinya di perusahaan lain pada akhir kuartal ketiga, dan satu nama — dan satu industri — menonjol.

Di dalamnya pengarsipan 13F dengan Securities and Exchange Commission pada 14 November, Berkshire mengungkapkan investasi di 50 saham pada 30 September dengan nilai pasar gabungan sebesar $296,1 miliar.

Berkshire membuka tiga posisi saham baru selama kuartal ketiga:

Perusahaan

Jantung

Nilai kepemilikan Berkshire – 30 September ($ juta)

saham kepemilikan Berkshire

Total pengembalian – 2022 hingga 15 November

Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Ltd. ADR

TSM,
+12,30%

$4.118

1,16%

-39%

Louisiana-Pasifik Corp.

LPX,
+10,37%

$297

7,85%

-24%

Jefferies Financial Group Inc.

JEF,
+2,30%

$13

0,19%

-2%

Sumber: Pengajuan Berkshire Hathaway 13F, FactSet

Klik pada ticker untuk informasi lebih lanjut tentang setiap perusahaan. Membaca Panduan terperinci Tomi Kilgore untuk kekayaan informasi secara gratis di halaman kutipan MarketWatch.

Pengajuan 13F tidak menyebutkan secara pasti kapan saham tersebut dibeli, tetapi Berkshire membangun posisinya senilai $4,1 miliar di Taiwan Semiconductor TSM,
+12,30%
setelah industri semikonduktor jatuh dengan keras. Manufaktur semikonduktor secara tradisional menjadi bisnis siklus dan TSM adalah produsen chip komputer dengan volume tertinggi di dunia.

“Tujuan kami lebih sederhana: Kami hanya berusaha menjadi takut ketika orang lain serakah dan menjadi serakah hanya ketika orang lain takut.”


— CEO Berkshire Hathaway Warren Buffett dalam surat tahunannya tahun 1986 kepada para pemegang saham.

Saham semikonduktor jatuh karena investor menganggap grup telah memasuki siklus turun. ETF Semikonduktor iShares mencapai penutupan terendah 2022 pada 14 Oktober ketika turun 44% untuk tahun ini, sebelum naik 25% hingga 14 November.

Saat SOXX mencapai titik terendah, Taiwan Semiconductor terpukul lebih keras, dengan penurunan 46%, kemungkinan mencerminkan ketegangan antara China dan AS atas klaim China atas Taiwan. (Semua pengembalian dalam artikel ini termasuk dividen yang diinvestasikan kembali.)

Taiwan Semiconductor jatuh ke level terendah 2022 pada 3 November ketika turun 49% untuk tahun itu. Berkshire membangun posisinya di TSM antara 30 Juni, saat saham turun 35% untuk tahun 2022, dan 30 September, saat turun 41% untuk tahun tersebut.

Tampaknya pemilihan waktu Buffett sangat tepat, mengikuti bagian dari strategi jangka panjang yang dia diskusikan dalam laporan tahunannya surat kepada pemegang saham yang disertakan dengan laporan tahunan 1986 Berkshire. Buffett menjelaskan bahwa gangguan pasar tidak dapat diprediksi.

“Tujuan kami lebih sederhana: Kami hanya berusaha untuk takut ketika orang lain serakah dan menjadi serakah hanya ketika orang lain takut,” tulisnya.

Anda dapat melihat daftar lengkap surat Buffett kepada pemegang saham di sini.

Dan sekarang, dengan ucapan Presiden Biden dia tidak mengharapkan upaya cepat oleh China untuk menyerang Taiwan setelah pertemuannya dengan Presiden China Xi Jinping, diikuti dengan pengungkapan Berkshire (keduanya pada 14 November), saham TSM melonjak pada 15 November.

Membaca: Kualitas dan dividen tinggi membedakan lima saham semikonduktor ini dari pesaing yang berkinerja lebih buruk

Saham lain Berkshire ditambahkan ke, dijual atau dipangkas

Selama kuartal ketiga, Berkshire menambah kepemilikannya atas saham-saham berikut. Mereka diurutkan berdasarkan nilai pasar kepemilikan pada 30 September:

Perusahaan

Jantung

Nilai kepemilikan Berkshire – 30 September ($ juta)

Nilai kepemilikan Berkshire – 30 Juni ($ juta)

Bagian kepemilikan – 30 September

Pengembalian total – 2022 hingga 15 November

Chevron Corp.

CVX,
-0,00%

$23.757

$23.373

8,55%

63%

Korporasi Perminyakan Barat

OKSI,
+1,30%

$11.943

$9.335

21,38%

154%

Paramount Global Kelas B

UNTUK,
+10,06%

$1.737

$1,935

14,99%

-37%

Celanese Corp.

CE,
+0,05%

$877

$1,077

8,96%

-36%

RH

kanan,
+4,05%

$581

$461

9,95%

-47%

Sumber: Pengajuan Berkshire Hathaway 13F, FactSet

Sementara Berkshire menambah kepemilikannya di Paramount Global PARA,
+10,06%
dan Celanese Corp. APA,
+0,05%
selama kuartal ketiga, nilai posisi 30 September turun dari 30 Juni karena saham masing-masing turun 22% dan 23%.

Berkshire menjual seluruh sahamnya di Store Capital Corp. selama kuartal ketiga. Posisi ini telah bernilai $ 385 juta pada 30 Juni.

Berikut adalah posisi saham lain Berkshire yang terjual sebagian selama kuartal ketiga:

Perusahaan

Jantung

Nilai kepemilikan Berkshire – 30 September ($ juta)

Nilai kepemilikan Berkshire – 30 Juni ($ juta)

Bagian kepemilikan – 30 September

Pengembalian total – 2022 hingga 15 November

General Motors Co.

GM,
+2,49%

$1.605

$1,971

3,43%

-32%

Kroger Co.

KR,
+0,54%

$2.199

$2.744

7,02%

5%

Bank New York Mellon Corp.

BK,
+0,34%

$2,396

$3,018

7.70%

-23%

Bancorp AS

USB,
+0,07%

$3,136

$5.818

5,24%

-20%

Activision Blizzard Inc.

Atv,
-0,16%

$4.471

$5,326

7,69%

12%

Sumber: Pengajuan Berkshire Hathaway 13F, FactSet

Performa Berkshire: Cara beristirahat lebih mudah

Berikut adalah grafik lima tahun yang menunjukkan kembalinya BRK.B Kelas B Berkshire,
+0,84%
saham terhadap benchmark S&P 500 SPX,
+1,04%
hingga 14 November:

Kumpulan Fakta

Total pengembalian lima tahun Berkshire sedikit lebih tinggi daripada S&P 500. Mungkin reaksi pertama Anda adalah bahwa kinerja ini tidak membuat Anda bersemangat.

Jika Anda melihat lima tahun yang sama pada kinerja Berkshire terhadap indeks setahun yang lalu, Anda akan melihat pengembalian 81% Berkshire mengikuti pengembalian 136% untuk S&P 500 dan mungkin telah menerima gagasan bahwa filosofi investasi nilai Buffett sudah ketinggalan zaman.

Namun selama setahun terakhir, S&P 500 telah turun 14%, sementara saham Kelas B Berkshire telah kembali 8,5%.

Bagi banyak investor, kemampuan untuk tidur lebih nyenyak di malam hari mungkin membuat pendekatan nilai Buffett lebih bermanfaat.

Jangan lewatkan: Bagaimana 22 saham teknologi ini menonjol dari paket musim pendapatan ini


#Pembelian #saham #chip #Warren #Buffett #adalah #contoh #klasik #mengapa #Anda #ingin #menjadi #rakus #hanya #ketika #orang #lain #takut

Source link

Komentar